重陽敬老別忘想想自己如何養(yǎng)老

今日是重陽佳節(jié)，尊老敬老必然是主題。同時，還沒有過上重陽節(jié)的各位讀者，也應(yīng)該就自己的養(yǎng)老問題進行一番考慮，因為誰也無法阻止自己老去。近期，本報邀請了多位來自銀行的專業(yè)理財師，他們根據(jù)讀者提供的家庭財務(wù)狀況、養(yǎng)老目標，量身定制了理財規(guī)劃，本報將分批刊登。

本期嘉賓理財師

中國銀行金牛支行

財富管理中心 謝瑋

謝瑋，中國銀行金牛支行財富管理中心財富經(jīng)理，CFP持證人，擅長投資規(guī)劃、保險規(guī)劃、全方位理財規(guī)劃。

【家庭基本狀況】

林女士現(xiàn)年37歲，私人企業(yè)主，稅后年收入100萬元；女兒10歲，每年學費4萬元；父親85歲，母親75歲，無社保醫(yī)保，由林女士贍養(yǎng)，每年給父母24000元，家庭年支出生活費用13萬元

4套房產(chǎn)（價值300萬元），其中1套房產(chǎn)現(xiàn)有貸款余額43200元，另外3套出租，每月收租金8500元；1輛汽車自用。

現(xiàn)有定存100萬元，股票100萬元，銀行理財產(chǎn)品10萬元，基金定投每月6000元；林女士和女兒購買保險每年花費5萬元。

林女士的疑惑：1.目前的理財結(jié)構(gòu)是否合理？需如何調(diào)整；2.對我這樣的保險組合有什么建議；3.對父母的養(yǎng)老，還需要什么樣的準備？

林女士的需求：1.兩年內(nèi)再買一套200平方米以上的房子供三代人居?。?.45歲后打算減少工作量，希望每月有2萬元固定收益；3.能為女兒準備50萬元出國費用。

【家庭財務(wù)分析】

通過進一步與林女士溝通，得出她家庭現(xiàn)有資產(chǎn)的財務(wù)比率分析（見表格一）。

結(jié)論：林女士家庭屬高儲蓄率，高投資率家庭，財務(wù)自由度高，負擔小，但流動性略顯不足，收入來源單一，保費負擔不高，貸款負擔率偏低，未合理利用財務(wù)杠桿提高資產(chǎn)收益。需要提高流動資產(chǎn)余額，保留3個月的緊急預(yù)備金應(yīng)對突發(fā)情況，可投資超短期理財產(chǎn)品或貨幣基金等。同時，建議加強保障，降低收入來源單一的風險，可配制定期壽險、終身壽險、意外險等。

【建立投資規(guī)劃組合】

1.林女士風險偏好為穩(wěn)健型，風險承受能力中等。根據(jù)當前的股票和存款投資測算，收益率太低，建議調(diào)整資產(chǎn)組合配置比例，預(yù)計調(diào)整后組合年化收益6%（產(chǎn)品推薦如表格二）。2.調(diào)整后：97.62%為固定收益性及低風險產(chǎn)品（如定期存款、國債、銀行理財、債券類信托、債券基金），測算出預(yù)期年收益率為7.14%。

【理財目標規(guī)劃】

1.購房規(guī)劃

第一步：選擇非限購區(qū)購房或過戶房產(chǎn)于父母名下；第二步：確定首付款。假設(shè)增長率5%，預(yù)計新房兩年后價格約358萬元，貸款利率7.23%，首付款定為258萬，將貸款余額控制為100萬元，減輕貸款壓力，貸款期限確定10年（林女士準備45歲退休）；第三步：首付款籌集。建議出售現(xiàn)有兩套房產(chǎn)合計價值110萬元左右，從儲蓄中支出148萬元，共計258萬元付首付，貸款余額100萬元；第四步：計算下來每年還款約14萬元，只占到年收入的13.31%，林女士可輕松應(yīng)對。

2.父母養(yǎng)老規(guī)劃

父母均為高齡，無社保醫(yī)保，假定未來醫(yī)療費增長率為4%，護理費增長率為6%，測算下來每年預(yù)計6萬~12萬元，建議將一套房產(chǎn)作為專項資金，租金收入補貼父母開支。如遇突發(fā)情況，可出售房產(chǎn)。

3.子女出國留學

女兒10歲，預(yù)計留學美國?？紤]學費增長率為5%，預(yù)算留學4年學費約163萬元，現(xiàn)在需要準備近94萬元，建議在前三年和第三年末逐步從自有儲蓄中抽出105萬元投資中長期的銀行理財類產(chǎn)品，105萬元作為女兒出國留學專項資金。通過5~7年投資，在女兒18歲時有163萬元作為留學費用。為避免匯率變化影響出國留學資金，可借助銀行外匯期權(quán)或分批購匯等方式來減少匯率變動對資金的影響。

4.保險規(guī)劃

林女士現(xiàn)為家庭全部收入來源，應(yīng)重點保護。第一步：建議將保額增加到100萬元；第二步：建議每年壽險保費提高到15萬元；第三步：建議購買定期壽險，以及終身壽險等產(chǎn)品。

5.退休規(guī)劃

林女士退休后年收入將急劇下降，甚至低于支出。但不必擔心，林女士將資金進行有效投資規(guī)劃后，投資報酬即便只有2.91%，在第八年退休時有948萬元儲蓄資產(chǎn)（不包括實體企業(yè)及房產(chǎn)），每年的理財資金也都足以滿足其退休后的支出。如果投資收益達6%，在第八年終了時有近1082萬元的投資資產(chǎn)（不包括實體企業(yè)及房產(chǎn)），每年理財收益在60萬元以上，并逐年增加。成都商報記者 楊斌 整理