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　　中小企業(yè)融資難，是政府和社會各界普遍關注的熱點問題之一。為破解中小企業(yè)融資難，國家及各級政府做了許多努力：加大貸款扶持力度，加大財政支持力度，加強銀企對接服務，要求銀行成立專門機構……今年5月，我省中小企業(yè)又迎來了一個新的融資春天：全國第一家區(qū)域性中小企業(yè)信用再擔保機構——東北中小企業(yè)信用再擔保股份有限公司黑龍江分公司(下簡稱東北再擔保黑龍江分公司)正式揭牌。

　　帶著完善省內擔保體系建設、提升各級信用擔保機構擔保能力、加大對中小企業(yè)信貸支持的使命，東北再擔保黑龍江分公司成立半年以來不僅為中小企業(yè)融資帶來亮色，更在業(yè)界掀起波瀾陣陣。日前，記者走進省內擔保行業(yè)，從另一個角度實際體會了中小企業(yè)融資的現(xiàn)實狀況。

　　　破冰：扶持中小企業(yè)的別樣路徑

　　“東北再擔保的成立，其政策深意可追溯到振興東北老工業(yè)基地戰(zhàn)略上。”東北再擔保黑龍江分公司總經理康明學的話，讓記者有些意外。

　　康明學說，東北再擔保的籌建醞釀，最早始于2007年，是當年國家發(fā)改委和國務院振興東北辦督建的重點工作之一。因為此前振興東北老工業(yè)基地戰(zhàn)略規(guī)劃實施的多是一些大項目，作為區(qū)域經濟的重要組成部分，中小企業(yè)能參與其中的不多，得到的扶持有限。從全國看，東北區(qū)域發(fā)展中小企業(yè)、民營經濟的愿望更迫切，任務更艱巨。而中小企業(yè)個體小、群體大，單靠政府扶持不現(xiàn)實，為此，改政府扶持為政策支持，利用市場運作的方式，通過擔保體系的完善破解制約中小企業(yè)發(fā)展瓶頸融資難的思路應運而生。

　　再擔保行業(yè)支持中小企業(yè)發(fā)展的路徑是，通過對區(qū)域內各類中小企業(yè)信用擔保機構提供增信和分險功能服務，提高中小企業(yè)信用擔保機構的服務能力，從而更有效地幫助中小企業(yè)獲得銀行貸款；同時也可以通過直接擔保提高中小企業(yè)信用等級，幫助中小企業(yè)從銀行貸款。

　　如此的特殊背景和強大的服務功能，注定全國區(qū)域性中小企業(yè)信用再擔保的破冰之旅——“東北再擔保”一誕生就將引起各界的關注。對這點，身處其中的康明學非常理解，他說，“由政府注資控股帶來的公司政策性身份，標志著對中小企業(yè)融資支持路徑的重大改變；同時通過這種市場手段支持企業(yè)融資，既擴大了企業(yè)的受益面，提高了政府資金的使用效率，又有效增強了企業(yè)的信用意識。再擔保公司對擔保機構的增信和分險，相當于多倍放大了對中小企業(yè)的融資支持，所以對解決中小企業(yè)融資難的意義非常重大。”

　　　增信：擔保能力水漲船高

　　由于種種原因，目前我省絕大多數(shù)中小企業(yè)融資的主要途徑都是銀行貸款。眾所周知，銀行的貸款是有“門檻”的。一位業(yè)內人士形象地說，為保證資金安全，降低風險，長期以來，銀行業(yè)根據(jù)以往經驗、法律法規(guī)、行業(yè)特點在對企業(yè)放貸上劃了一條“線兒”。就是這條涉及資產規(guī)模、信用等級及抵押物等多方面條件的“線”兒，將很多急需貸款的中小企業(yè)擋在了銀行借貸的門外。這種供求之間的“斷檔錯位”，催生了銀企之間的橋梁產業(yè)——擔保業(yè)。

　　伴隨金融服務市場的日益完善，人們越來越多地將解決中小企業(yè)融資難的希望寄托在具有“四兩撥千金”功能的擔保行業(yè)，然而記者來自現(xiàn)實的調查采訪卻表明：業(yè)務開展得好的擔保公司，幾乎最終無一不陷入“資金天花板”的束縛之中。

　　被譽為銀企之間的“橋梁”、“潤滑劑”的擔保公司，并非功力無限，擔保放大倍數(shù)即擔保資金與擔保貸款的放大比例裁定著它最終的能力。按照國家規(guī)定，國內擔保機構擔保放大倍數(shù)的政策許可范圍為5倍~10倍，即1億元的擔保資本金最多可以擔保10億元的銀行貸款。但在實際操作中，遠遠低于這個數(shù)字。據(jù)統(tǒng)計，全國平均擔保放大倍數(shù)不足3倍，有的銀行甚至對擔保公司只給予1~3倍的放大倍數(shù)。我省的情況也大致如此，合作銀行給予擔保機構的最大擔保放大倍數(shù)，也不超過5倍。

　　記者從采訪中了解到，目前我省共有各類擔保機構100多家，其中以中小企業(yè)為主要服務對象的中小企業(yè)信用擔保機構有40多家，注冊資本金共計42億元，除了鑫正、辰能兩家省級政策性擔保機構注冊資本金規(guī)模較大外，其他多數(shù)擔保機構注冊資本金都只有數(shù)千萬元甚至千萬元左右，對中小企業(yè)的增信能力非常有限。

　　正因如此，對“東北再擔保黑龍江分公司”的到來，省內擔保業(yè)“叫好”陣陣。哈爾濱均信投資擔保股份有限公司就是其中的一個。董事長兼總經理李明中對記者說，盡管公司的注冊資本金有1.2億元，但除去固定資產實際可用于充當保證金的擔保資金僅為1億元。雖然由于風險管理能力和服務能力得到了合作銀行的認可和肯定，5家合作銀行都給予了5倍以上的授信放大倍數(shù)，但面對上半年6億多元的在保余額，公司事實上已經陷入擔保金不足的發(fā)展困境。“關鍵時刻，是‘東北再擔保’延續(xù)了企業(yè)的發(fā)展之路，通過該公司的打包增信服務，將我們公司6億的擔保存量全部進行了一般增信，公司擔保貸款的能力在原有基礎上增加了3億元，是原來的1.5倍！”

　　再擔保的能量絕不僅是增信。除了一般增信，打包增信、委托貸款、分擔風險、建立貸款“綠色通道”、保后管理等等，在銀行與擔保機構之間建立橋梁與溝通平臺的再擔保機構，可以提供的服務很多。黑河鑫盛擔保公司與“東北再擔保”的合作，就是通過開展共同擔保業(yè)務，來打破單筆擔保業(yè)務額度偏小的發(fā)展瓶頸。

　　圖強：擔保公司爭做“長明燈”

　　“承擔的是責任，分擔的是風險，經營的是信用。”——作為中小企業(yè)融資服務平臺，擔保公司對企業(yè)來說，是增加信用的伙伴；對銀行來說，是分擔風險的伙伴，但在當下的國內，卻普遍變成了風險的獨自承擔者。由于銀行的話語權大，企業(yè)貸款風險完全轉化給擔保公司，一旦發(fā)生代償，風險從兩家分擔變成了擔保公司一方全部承擔。

　　由此，一些擔保公司感嘆自己像“蠟燭”——燃燒自己，照亮別人。但更多的擔保公司則開始重視審視自己的命運，并響亮地提出“絕不做流淚的紅蠟燭，一定要做長明燈。”

　　這種定位與目標，因再擔保的誕生而有了更大的保障。梳理導致中小企業(yè)融資難的層層原因，就會發(fā)現(xiàn)再擔保缺位是其中重要一環(huán)。一位業(yè)內人士坦言，中小企業(yè)融資難，難就難在擔保和抵押不足，擔保公司的定位是承擔和解決這個問題的主要力量，但其自身卻信用不高能力不足，說到底，是擔保體系建設不完善導致。擔保公司可以給貸款企業(yè)做保，轉嫁銀行的貸款風險，而其自身的風險卻無處轉嫁，在擔保體系建設中，這斷掉的一環(huán)就是再擔保。“從這個意義上說，再擔保的兩大主要功能增信與分險，大大降低了擔保公司代償及損失的風險和壓力，無疑為擔保公司的持續(xù)發(fā)展提供了堅強的后盾。”

　　記者從東北再擔保黑龍江分公司了解到，公司組建成立半年多來，先后與哈爾濱民營擔保中心、哈爾濱企業(yè)擔保中心等11家市(地)級擔保機構簽訂了戰(zhàn)略合作協(xié)議，目前正對牡丹江新創(chuàng)新?lián)９镜?家市(地)、縣級擔保機構進行資格認定，初步建立了東北中小企業(yè)信用再擔保運營體系；先后與中國銀行黑龍江省分行、浦發(fā)銀行哈爾濱分行等5家銀行正式簽訂了戰(zhàn)略合作協(xié)議，與國家開發(fā)銀行黑龍江分行、中國農業(yè)銀行黑龍江分行等5家銀行的戰(zhàn)略合作正在推進中，初步建立了“見貸即保，見保即貸”工作機制；相繼完成20余個直保、再擔保、委托貸款的項目調研。

　　不僅如此，由于有東北再擔保多達50億元政府注冊資本金的背景，我省各地政府與東北再擔保黑龍江分公司的合作意愿非常強烈。哈爾濱、牡丹江、綏化市相繼開展了與東北再擔保黑龍江分公司的合作；綏芬河市等縣域經濟十強紛紛以縣級政策性擔保機構為平臺，與之開展了“共同防范項目風險、設立政府風險補償基金”等深度合作，以實現(xiàn)更多地撬動信貸資金支持地方經濟發(fā)展的目標。

　　　憂患：再擔保存在生存危機

　　擔保公司熱盼，金融機構歡迎，地方政府追捧——再擔保行業(yè)可以說是誕生在春風里，但記者在東北再擔保黑龍江分公司采訪時，卻明顯感受到他們竟也有很多無奈與困惑。最終，記者弄明白了其中就里——

　　由于經營機制等各方面原因，目前我省不少中小企業(yè)信用擔保機構的業(yè)務開展的很不充分。自身的信用擔保額度沒使用多少，還有很大的授信空間，自然不需要再擔保的增信與分險服務。

　　記者從一份資料中看到，我省某市級擔保公司完全由該市財政局的一套人員經營，董事長由財政局局長擔任，總經理由財政局企業(yè)科科長擔任，公司貸款擔保的項目都是政府推薦的，政府項目之外的業(yè)務基本不做，目前擔保余額還不到注冊資本金的兩倍，離銀行的授信上限還有很大空間。

　　一邊是中小企業(yè)巨大的融資需求，苦于借貸無門；一邊是本可以實現(xiàn)企業(yè)與銀行無縫對接的擔保公司，卻閑置著很大的授信額度不積極出手，破解中小企業(yè)融資難的金融服務鏈條為什么斷在了擔保一環(huán)上？

　　對這個問題，業(yè)內人士給出了解釋：有的是機制問題，有的是自身信用缺乏導致?lián)C構也遭遇生存危局。據(jù)介紹，我省的專業(yè)性擔保公司，絕大多數(shù)從事的都是融資擔保業(yè)務。由于銀行對擔保公司的擔保放大倍數(shù)有限，對商業(yè)性擔保公司而言，實現(xiàn)贏利很難，所以不少商業(yè)性擔保機構干脆轉做其他項目。“放大3倍，是融資擔保公司的盈虧平衡點；但目前許多擔保公司都拿不到這樣的放大倍數(shù)。自己生存都艱難，又如何去保障中小企業(yè)的融資需求？！”一位資深業(yè)內人士告訴記者，“2002年哈爾濱市民營擔保機構就有100余家，但到目前，這些擔保機構中只有一家與銀行繼續(xù)合作中小企業(yè)的擔保貸款。”

　　　啟示：“小拉面館”也能成大器

　　這家與眾不同的擔保公司是哈爾濱均信投資擔保股份有限公司。

　　成立7周年，“均信”創(chuàng)造了很多奇跡：累計辦理擔保業(yè)務6105筆，年均增長93.2%；累計擔保額23.9億元，年均增長52.1%；累計擔保收入7336萬元，年均增長65%。2008年，公司為3124戶中小企業(yè)擔保貸款近10億元；公司服務的客戶5000多家，銀行沒發(fā)生一筆不良貸款，該公司也僅核銷過一筆26.7萬元的代償損失；業(yè)務員數(shù)量、單個業(yè)務員的年平均客戶數(shù)均為全國第一；省內惟一一家吸引政府資金注入?yún)⒐傻纳虡I(yè)化擔保公司。

　　為什么“均信”能如此耀眼？它的成功能否為我省眾多擔保機構找到一條成功的坦途？記者通過對“均信”的深入采訪，得到了肯定的答案。

　　作為全國惟一始終堅持“小額分散”原則的擔保機構，“均信”有一個特別的自喻：“拉面館”。

　　副總經理王煥文在接受記者采訪時說，和大飯店相比，“蘭州拉面館”雖然是小館子，但也有自己的優(yōu)勢，價格低廉，方便快捷，經濟實惠。“這些年我們就是秉承這樣的服務理念開展業(yè)務，我們堅信，只要找準市場，用心經營，拉面館也一樣能做大規(guī)模，一樣能成大器。”

　　“均信”找準的市場定位就是不做大的，專做小的；“均信”人說，他們傾注心血最多的是風險控制和產品創(chuàng)新，他們從來不做的事就是與銀行“爭嘴”——“不夠銀行貸款條件的企業(yè)，才是我們應該服務的客戶；幫助它們實現(xiàn)貸款，正是擔保機構存在的理由。”

　　“均信”的成功告訴我們，擔保公司完全可以擺脫目前的生存困境，加之再擔保的助力，破解中小企業(yè)融資難，就在眼前。