??? 在選擇民間借貸投資時(shí)，一定要保持謹(jǐn)慎、適度的原則，讓自己的財(cái)產(chǎn)合理分配，切勿將家庭持有資金傾囊而出，從而讓自己的投資風(fēng)險(xiǎn)控制在較低水平，這樣才不影響家庭理財(cái)的穩(wěn)定、健康。

??? 案例

??? 股市撲朔迷離，金價(jià)扶搖直上，投資渠道的緊縮讓諸多滬上投資者興趣淡然。而作為一位投資達(dá)人，個(gè)體戶(hù)李女士選擇了自己的“投資渠道”——高息民間借貸。李女士自喻有一個(gè)“精明的大腦”，對(duì)能賺錢(qián)的事情從來(lái)都是嗅覺(jué)靈敏，此次通過(guò)朋友介紹，將20萬(wàn)元資金借給一位急需小額資金的私營(yíng)業(yè)主，并給對(duì)方開(kāi)出了15%的年息，該筆資金將在半年后連本帶利收回21.5萬(wàn)元，對(duì)于從事小本買(mǎi)賣(mài)的李女士而言，絕對(duì)是一次劃算的“買(mǎi)賣(mài)”。

??? 易貸中國(guó)/陳順愛(ài)

??? 民間借貸的走熱并非偶然——信貸緊縮、貸款渠道匱乏讓不少借款需求無(wú)處釋放，民間借貸成為了不少融資者眼中的最后一根救命稻草；而與此同時(shí)，股市的震蕩、通脹下投資品一路飆價(jià)，也正是在這種背景之下，滬上民間借貸開(kāi)始出現(xiàn)走強(qiáng)跡象，而投資之風(fēng)也明顯加劇。面對(duì)短期高息的“極度誘惑”，投資者應(yīng)當(dāng)注意哪些要點(diǎn)？如何合理地規(guī)劃部署自己的投資資金？如何在低風(fēng)險(xiǎn)、低壓力之下讓資金滾滾流入自家賬戶(hù)？

??? 民間借貸的投資吸引力

??? 易貸中國(guó)調(diào)查結(jié)果顯示，目前滬上民間借貸利息普遍集中于13%~20%的年化利率區(qū)間，較之央行存款利率的確高出不少。雖然存款準(zhǔn)備金率的提升讓更多人開(kāi)源節(jié)流，將資金存入銀行賬戶(hù)，但銀行存款究竟能夠給他們?cè)黾佣嗌儇?cái)產(chǎn)儲(chǔ)備？我們從目前存款年利率方面來(lái)看，3月期為2.85%，半年期為3.05%，一年期為3.25%，如若存入20萬(wàn)元，所得利息分別為1425元、3050元、6500元。從李女士半年期所得回報(bào)1.5萬(wàn)元看，的確與銀行存款形成較大差異，這也正是投資人群轉(zhuǎn)變風(fēng)向的關(guān)鍵原因。

??? 眾所周知，由于時(shí)下通脹預(yù)期過(guò)于強(qiáng)烈，消費(fèi)者收緊錢(qián)袋的趨勢(shì)較為明顯，銀行存款利率在加息過(guò)后獲得了一定程度的上調(diào)，對(duì)于民眾的存款意愿形成了良好的刺激效果，且隨著信貸緊縮，存貸比愈發(fā)向健康方向挺進(jìn)。但與此同時(shí)，我們應(yīng)當(dāng)注意到，目前我國(guó)的融資環(huán)境尚處在較為初級(jí)的階段，而銀行等機(jī)構(gòu)的貸款門(mén)檻又普遍較高，對(duì)于個(gè)人、小企業(yè)而言，融資并非易事。

??? 在這種背景下，適度、合理的民間借貸抬頭，對(duì)于融資市場(chǎng)的補(bǔ)充并非壞事，其期限靈活、申請(qǐng)便捷、自主性強(qiáng)等優(yōu)勢(shì)，有效彌補(bǔ)了銀行貸款業(yè)務(wù)覆蓋面不足的狀況。旺盛的融資需求給了民間借貸充足的對(duì)接資源，對(duì)于抵押實(shí)力較弱、信用度較低、經(jīng)營(yíng)資質(zhì)不佳的借款人而言，其可以從傳統(tǒng)融資渠道之外獲得收益，而放貸方也能從其中獲得明顯的益處，可以稱(chēng)之為雙贏之舉。

??? 民間借貸投資注意事項(xiàng)

??? 對(duì)于欲投資民間借貸的民眾而言，民間借貸這塊蛋糕看起來(lái)很美，但其風(fēng)險(xiǎn)和回報(bào)一樣高。畢竟，我國(guó)的民間借貸環(huán)境尚缺乏嚴(yán)格的監(jiān)管和控制，整體發(fā)展較為雜亂，需要建立良好的監(jiān)管機(jī)制和規(guī)范化發(fā)展機(jī)制。雖然成熟的借貸市場(chǎng)應(yīng)當(dāng)是民間資本和金融資本形成互補(bǔ)局面，但目前民間借貸市場(chǎng)特別是個(gè)人借貸領(lǐng)域還存在明顯的不足，對(duì)于投資者而言，更應(yīng)當(dāng)明辨其中的“游戲規(guī)則”。

??? 首先，應(yīng)當(dāng)注意，利率要控制在法律許可范圍。我國(guó)法律明確規(guī)定，年利率如果超過(guò)同期基準(zhǔn)利率的4倍以上為高利貸，高于4倍的部分將不受法律保護(hù)，以央行半年期基準(zhǔn)利率5.6%為例，如果同期民間借貸的年利率超過(guò)22.4%，將板上釘釘?shù)乇灰曌鞲呃J。如果不慎被定性為高利貸，投資者雖然理論上可以追回基準(zhǔn)利率4倍以?xún)?nèi)的利息，但由于觸及相關(guān)法律，難免讓投資者陷入糾紛之中。

??? 其次，一定要對(duì)借款方有所了解。如若對(duì)方為個(gè)人借款，對(duì)于其還款能力、工作穩(wěn)定性、借款用途，甚至個(gè)人喜好等都要有所了解，將資金借給一個(gè)有信用的人，是一次成功借貸交易的最基準(zhǔn)原則；如果對(duì)方為小企業(yè)或經(jīng)營(yíng)戶(hù)借款，一定要對(duì)對(duì)方的經(jīng)營(yíng)資質(zhì)、穩(wěn)定性，以及盈利能力有所了解。

??? 此外，不要一味地認(rèn)為民間借貸都是無(wú)抵押貸款，在自己財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)控制范圍內(nèi)的較小額度可考慮以無(wú)抵押方式借給熟識(shí)的親朋好友，如果貸款額度相對(duì)較高，一定要讓借款方提供相應(yīng)的抵押資質(zhì)，并到相關(guān)機(jī)構(gòu)證明抵押完成。如借款方以房產(chǎn)抵押，則應(yīng)當(dāng)令其到所在行政區(qū)域的房地產(chǎn)交易中心進(jìn)行抵押登記，將房產(chǎn)抵押權(quán)證交付至放款方手中，而非將房產(chǎn)證直接抵押(直接扣押房產(chǎn)證為無(wú)效抵押)。

??? 最后，投資者應(yīng)當(dāng)謹(jǐn)記，不要輕易將資產(chǎn)投放到地下錢(qián)莊中，其私募和放款均屬于違法操作，其中不少為黑勢(shì)力等不法分子，并不具備所謂的誠(chéng)信，錢(qián)財(cái)很有可能一去不回，如有變故，甚至?xí)幸恍┮馔?，這絕非危言聳聽(tīng)，投資者應(yīng)當(dāng)極力避開(kāi)這些大肆斂財(cái)?shù)牡叵洛X(qián)莊。