看點(diǎn)

北美地區(qū)最大的鐵礦石生產(chǎn)商克利夫斯自然資源公司(Cliffs Natural Resources Inc)日前宣布即將與中國(guó)達(dá)成協(xié)議，從北美地區(qū)向中國(guó)出口鐵礦石。有評(píng)論人士認(rèn)為，這筆交易將令全球鐵礦石市場(chǎng)的局面產(chǎn)生變化。與此同時(shí)，海關(guān)總署4月10日數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)前三個(gè)月進(jìn)口鐵礦石量1.77億噸，創(chuàng)下了中國(guó)單季度鐵礦石進(jìn)口量新高。不管三大鐵礦石巨頭的壟斷地位能否被新來(lái)者打破，鐵礦石金融化的趨勢(shì)似乎難以改變，中國(guó)鋼企需要為此做好準(zhǔn)備。

巨頭壟斷遭到挑戰(zhàn)

4月8日，《福布斯》報(bào)道說(shuō)，北美地區(qū)最大的鐵礦石生產(chǎn)商克利夫斯自然資源公司(CliffsNaturalResources Inc)此前宣布即將與中國(guó)達(dá)成協(xié)議，從北美地區(qū)向中國(guó)出口鐵礦石。據(jù)分析，這筆交易將挑戰(zhàn)澳大利亞必和必拓、力拓集團(tuán)以及巴西淡水河谷公司在中國(guó)乃至亞洲鐵礦石市場(chǎng)上的壟斷地位。

據(jù)報(bào)道，克利夫斯自然資源公司是一家國(guó)際性礦業(yè)和自然資源公司，總部設(shè)在克利夫蘭，是北美地區(qū)最大的鐵礦石生產(chǎn)商和供應(yīng)商，也是全球冶金用煤的主要生產(chǎn)商和供應(yīng)商。受此消息影響，克利夫斯自然資源公司股票價(jià)格當(dāng)日大漲了5%，收?qǐng)?bào)103美元/股。

在“新人”突起的同時(shí)，“老將”也在發(fā)生重要變化。據(jù)報(bào)道，流傳了多日的“CEO離職”疑云終于在4月5日得到證實(shí)——全球最大的鐵礦石生產(chǎn)商巴西淡水河谷公司正式公布，公司控股股東已任命穆里洛費(fèi)雷拉出任CEO，取代原來(lái)的執(zhí)行長(zhǎng)安乃利。從2001年掌權(quán)至今，安乃利在CEO的座位上已經(jīng)穩(wěn)坐了將近10年。此次人事變動(dòng)對(duì)整個(gè)公司震動(dòng)不小。

有評(píng)論人士認(rèn)為，長(zhǎng)久以來(lái)，以必和必拓、力拓和淡水河谷公司為代表的三巨頭壟斷了全球75%以上的鐵礦石貿(mào)易。由于缺少有效競(jìng)爭(zhēng)加上需求急劇增長(zhǎng)，國(guó)際鐵礦石價(jià)格在過(guò)去兩年里幾乎翻了一倍。如今北美礦石生產(chǎn)商與我國(guó)接觸，加之巨頭之一大動(dòng)作換帥，這些對(duì)備受業(yè)界關(guān)注的鐵礦石價(jià)格談判來(lái)說(shuō)，將是一個(gè)變數(shù)。

礦石價(jià)格依然走高

鐵礦石談判的核心就是價(jià)格，鐵礦石價(jià)格的連年走高讓三巨頭賺得盆滿缽溢，卻讓中國(guó)鋼企陷入被動(dòng)局面。

據(jù)報(bào)道，2010年，中鋼協(xié)77戶大中型鋼鐵企業(yè)平均利潤(rùn)率只有2.84%，基本呈逐年下降趨勢(shì)。而巴西淡水河谷公司2010年凈利潤(rùn)173億美元，力拓集團(tuán)凈利143億美元，必和必拓凈利170億美元。三家礦業(yè)公司2010年利潤(rùn)合計(jì)高達(dá)486億美元，而77家中鋼協(xié)會(huì)員單位利潤(rùn)總額僅897億元，約合136億美元，不及世界三大礦業(yè)公司任何一家。

對(duì)此，國(guó)家發(fā)改委近日向三大鐵礦石巨頭之一力拓發(fā)出警告：“鐵礦石談判不能影響到產(chǎn)業(yè)安全，就業(yè)不能受影響”。工信部也對(duì)外表示，鐵礦石談判這些年，由于價(jià)格上漲和礦山強(qiáng)硬更改定價(jià)機(jī)制，已經(jīng)給中國(guó)鋼鐵產(chǎn)業(yè)造成了很大影響，使中國(guó)的大型鋼鐵企業(yè)的利潤(rùn)率一直處在一個(gè)低水平上，給鋼鐵企業(yè)進(jìn)一步生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)造成了很大壓力。

盡管如此，鐵礦石價(jià)格上漲的步伐仍未停止。

最新消息顯示，面對(duì)鐵礦石談判的被動(dòng)局面，中鋼協(xié)拋出“殺手锏”，發(fā)出停止進(jìn)口鐵礦石兩個(gè)月的呼吁。但此呼吁發(fā)出前后至今，國(guó)內(nèi)鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格暴漲，幾天時(shí)間每噸上漲六七十元。據(jù)報(bào)道，僅4月6日一天，現(xiàn)貨價(jià)格就上漲了10元到20元。

同時(shí)有媒體報(bào)道，三大礦山依然強(qiáng)硬，他們正通過(guò)惜售鐵礦石繼續(xù)操縱礦價(jià)，撥動(dòng)中國(guó)鋼企痛苦的神經(jīng)。在三巨頭的壟斷高壓下，鐵礦石談判已經(jīng)成為中國(guó)鋼企“心中的痛”。

金融化將難以避免

海關(guān)總署4月10日數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)前三個(gè)月進(jìn)口鐵礦石量1.77億噸，同比增長(zhǎng)14.4%。這創(chuàng)下了中國(guó)單季度鐵礦石進(jìn)口量新高。其中，3月份我國(guó)鐵礦石進(jìn)口量為5948萬(wàn)噸，基本與去年同期持平，較2月份增加1068萬(wàn)噸。

國(guó)金證券鋼鐵行業(yè)研究員王招華對(duì)媒體表示，由于近期鐵礦石的采購(gòu)熱錢較高，預(yù)計(jì)4月份進(jìn)口鐵礦石的數(shù)量還將進(jìn)一步提升。

鐵礦石仍需進(jìn)口，價(jià)格談判的希望卻愈加渺茫。甚至有媒體評(píng)論：“一向被視為 ‘漲價(jià)推手’的三大礦山公司對(duì)漲價(jià)理由的解釋已經(jīng)厭倦了；‘中國(guó)價(jià)格’的提法在淪為一句笑話之后歸于沉寂；越來(lái)越多的鋼廠開(kāi)始尋找更加務(wù)實(shí)的掙錢之道。 ”

中鋼協(xié)黨委書記劉振江就對(duì)媒體表示，“寄希望通過(guò)談判來(lái)降低鐵礦石價(jià)格的手段，大家就別再做這個(gè)夢(mèng)了。 ”

與此同時(shí)，業(yè)內(nèi)人士承認(rèn)，鐵礦石金融化趨勢(shì)是一個(gè)不得不去研究的話題。越來(lái)越多的業(yè)內(nèi)人士意識(shí)到，鐵礦石市場(chǎng)新的變化已經(jīng)不可逆轉(zhuǎn)，鐵礦石交易模式將很快完成 “長(zhǎng)協(xié)——季度——現(xiàn)貨——期貨”的演變，就像石油等眾多大宗商品一樣，這一趨勢(shì)不可避免。

據(jù)報(bào)道，目前，國(guó)內(nèi)越來(lái)越多的企業(yè)和機(jī)構(gòu)開(kāi)始研究和參與指數(shù)定價(jià)、掉期交易等鐵礦石金融產(chǎn)品。國(guó)內(nèi)知名的鋼鐵資訊機(jī)構(gòu) “我的鋼鐵網(wǎng)”、“聯(lián)合金屬網(wǎng)”都已經(jīng)推出了自己編制的鐵礦石指數(shù)。國(guó)家有關(guān)部門也對(duì)此有所關(guān)注，工信部目前就開(kāi)始研究摸索鐵礦石期貨市場(chǎng)、指數(shù)市場(chǎng)等金融衍生品的機(jī)制。

但就目前來(lái)看，中國(guó)應(yīng)對(duì)鐵礦石金融市場(chǎng)的道路將異常艱難。有媒體認(rèn)為，現(xiàn)在長(zhǎng)協(xié)時(shí)代已告終結(jié)，決定話語(yǔ)權(quán)的因素也隨之轉(zhuǎn)變，戰(zhàn)場(chǎng)來(lái)到了大多數(shù)鋼鐵企業(yè)都還感到陌生的金融衍生品領(lǐng)域，未來(lái)這里發(fā)生的一切都將更加隱蔽和殘酷。

我的鋼鐵網(wǎng)資訊總監(jiān)徐向春對(duì)媒體表示，中國(guó)鋼鐵行業(yè)應(yīng)該在金融市場(chǎng)上爭(zhēng)取議價(jià)權(quán)。國(guó)家應(yīng)支持相關(guān)國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)研究我國(guó)的價(jià)格指數(shù)模式，并研究相應(yīng)的對(duì)沖機(jī)制，為企業(yè)化解風(fēng)險(xiǎn)。 □本報(bào)駐北京特約記者/肖 偉

(遼寧日?qǐng)?bào))