建行上周五發(fā)布今年一季報之后，建行副行長龐秀生表示，轉(zhuǎn)型與變革的結(jié)果將直接影響著未來可持續(xù)發(fā)展的潛力。

“最重要的不是一個時間點的數(shù)據(jù)好于或遜于預(yù)期，而是在未來經(jīng)濟周期變化中，應(yīng)對的彈性有多大，增長是否可持續(xù)。”龐秀生稱。

最新發(fā)布的一季報顯示，建行在高撥備低不良的基礎(chǔ)上實現(xiàn)了34.23%的凈利潤增長。與此同時，該行的平均資產(chǎn)回報率達到1.71%，加權(quán)平均資產(chǎn)收益率則達到26.19%。

撥備覆蓋率一直是常見的用于衡量一家銀行風(fēng)險抵御能力的基本指標(biāo)，但同時也會不時地被一些銀行用于調(diào)節(jié)利潤的指標(biāo)。適當(dāng)降低撥備，就可以在短期內(nèi)美化報表。

相形之下，建行主動進行了多項撥備，撥備對貸款的比例也于去年年末率先達標(biāo)，超過監(jiān)管要求的2.5%達到2.52%。數(shù)據(jù)顯示，截至今年3月末，建行不良貸款余額為645.55億元，不良貸款率為1.09%，繼續(xù)實現(xiàn)“雙降”。同期撥備覆蓋率則達到228.8%，較上年末增加7.66個百分點。

外界一直對中國銀行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展?jié)摿π拇嬉蓱]。中國銀行業(yè)一直沒有真正經(jīng)歷過經(jīng)濟下行周期的考驗，由于商業(yè)銀行的經(jīng)營效益與宏觀經(jīng)濟休戚相關(guān)，所以不少銀行家都表示，最關(guān)注的便是宏觀經(jīng)濟的變化和走勢，“她好，銀行就好”。

龐秀生并不諱言，中國經(jīng)濟當(dāng)前孕育著很多風(fēng)險，有的還在積聚，未必所有的風(fēng)險都可以實現(xiàn)軟著陸。所以“建行的審慎一定不過分，否則可能低估了風(fēng)險”。不過他直言，不同的市場主體對風(fēng)險的判斷不同，風(fēng)險定價也不同，商業(yè)銀行作為自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧的市場主體，同時還要兼顧其他市場主體、競爭對手，乃至自身發(fā)展的多種因素，如何平衡多種關(guān)系，“很微妙”。

“如果資產(chǎn)規(guī)模增加速度過低，會影響士氣，也會影響競爭格局；太過謹(jǐn)慎客戶關(guān)系也會難于維護，如何將自身對市場的冷靜判斷和客戶的市場判斷之間找到結(jié)合點，殊為不易。”龐稱。

建行表示，去年四季度就在撥備中考慮了今年經(jīng)濟形勢不確定性所帶來的影響，已經(jīng)計提的撥備主要是基于新增貸款的一般性撥備，而非問題貸款，一個例證是其不良貸款的撥備為凈回?fù)堋?/p>

在一些銀行非信貸撥備出現(xiàn)凈回?fù)艿那闆r下，建行則計提了幾十億元的非信貸撥備，以審慎應(yīng)對可能出現(xiàn)的風(fēng)險。

建行去年還對國別風(fēng)險和聲譽風(fēng)險進行撥備，也對表外業(yè)務(wù)和理財業(yè)務(wù)進行撥備。龐秀生表示，盡管從原則上講，商業(yè)銀行在理財業(yè)務(wù)上不承擔(dān)相關(guān)責(zé)任和風(fēng)險，但考慮到此前雷曼迷你債的前車之鑒，進行了審慎撥備。

在整個銀行業(yè)不良貸款“雙降”已經(jīng)接近底線之后，資產(chǎn)質(zhì)量分類的真實性，已成為監(jiān)管當(dāng)局新的監(jiān)管重點。貸款分類的準(zhǔn)確性和遷徙率，便是重中之重。

有監(jiān)管高層曾表示，當(dāng)前很多貸款分類缺乏科學(xué)依據(jù)，到底是好是壞，往往是基層分支機構(gòu)兩三個人說了算，分類基礎(chǔ)不夠準(zhǔn)確。

建行首席風(fēng)險官黃志凌告訴財新記者，監(jiān)管當(dāng)局對貸款分類準(zhǔn)確性和真實性的考核的確有趨嚴(yán)的跡象，而基于真實準(zhǔn)確分類基礎(chǔ)上的資產(chǎn)質(zhì)量，才具有可比性。

黃志凌稱，不良貸款的分類不應(yīng)該只看現(xiàn)狀和結(jié)果，還要看趨勢。有些企業(yè)雖然還在正常地還本付息，但如果他們分析后發(fā)現(xiàn)企業(yè)的現(xiàn)金流有下降趨勢，那么就會對其貸款分類做審慎地向下遷徙。年報顯示，建行去年實施主動信貸退出1045億元，其中多以尚能還本付息的貸款為主。

黃志凌透露，建行從去年已經(jīng)提出，不再糾纏于不良貸款率零點幾個百分點的下降，而是要著力構(gòu)筑資產(chǎn)質(zhì)量領(lǐng)先的基礎(chǔ)。

他表示，建行認(rèn)為必須鼓勵風(fēng)險及時暴露，并且要在盡早暴露的同時，加大處置。建行要求分支機構(gòu)，要在不良貸款暴露的同時，加大處置力度，暴露多少，處置多少。同時，將貸款分類偏離度和結(jié)構(gòu)調(diào)整納入了對基層分支機構(gòu)的考核之中，從機制上引導(dǎo)基層關(guān)注風(fēng)險，從嚴(yán)分類。

數(shù)據(jù)顯示，建行去年對200多億元現(xiàn)有貸款的分類進行了調(diào)整。建行高層解釋稱，并非貸款質(zhì)量發(fā)生了問題，而是他們從嚴(yán)掌握貸款分類標(biāo)準(zhǔn)。與此同時，建行去年不良貸款的核銷額近百億元。這在一定程度上沖抵了相關(guān)撥備，但對于改善存量資產(chǎn)的質(zhì)量則影響正面。