通脹居高不下，焦急的不僅是工薪階層，一些中產(chǎn)人士也會因此擔憂。年過不惑，上有老下有小的白領階層，面臨退休金的準備以及小孩出國深造的需求，如何在高通脹的環(huán)境下進行資產(chǎn)的配置，既能實現(xiàn)資產(chǎn)增值，又能達到理財目標，實現(xiàn)自己的夢想呢？本報記者特別找到一個小康家庭，請來兩位理財師，對這個家庭的財務狀況進行點評，幫助其盡快實現(xiàn)理財目標，也希望給一些類似家庭以啟發(fā)基本情況：林先生一家三口，屬于有房有車的小康之家。41歲的林先生在一家證券公司工作，年收入30萬元；38歲的妻子袁女士在一家貿(mào)易公司當主管，年收入約18萬元；兒子為剛上初一的學生。林先生目前有一套140平方米的房子自住，房貸款每月還款1500多元。每年扣除各種生活費用后，可余20萬元。夫婦二人各有一輛汽車，除了單位幫交的三險一金外，一家三口還購買了商業(yè)保險，每年交保費3萬元。林先生另有130萬元的現(xiàn)金資產(chǎn)，主要放在資本市場中運作，其中100萬元炒股，另外的30萬元買基金或銀行理財產(chǎn)品。林先生的目標是，兒子讀完大學后能出國留學，另外他想在50歲的時候能退休，實現(xiàn)財務自由。在目前高通脹的環(huán)境下，該如何打理好自己的資產(chǎn)，如何進行合理地配置，實現(xiàn)小康之家的遠期目標呢？

本期嘉賓：中國銀行（601988）廣西分行國際金融理財師 鄧承毓

工商銀行（601398）廣西分行營業(yè)部國際金融理財師 蘇健

鄧承毓：開源節(jié)流穩(wěn)健投資

林先生一家年收入約50萬元，在南寧職場中算高收入人士了。林先生家庭的現(xiàn)金流比較充裕，理財計劃考慮也比較全面，畢竟林先生從事金融行業(yè)，對理財?shù)睦斫庖脖容^到位，只是在某些細節(jié)，需要和林先生探討。

一、家庭支出偏大，支出占收入的58%，正常比例為30%以下。林先生需要清楚自己的錢主要花費在汽車、教育、消費中的哪個方面。理財?shù)谋举|(zhì)就是開源節(jié)流，記住這點很重要。建議林先生養(yǎng)成記賬習慣，幾個月下來，對自己的主要支出就會了解，才能對癥下藥。

二、林先生的保險計劃仍須完善，從商業(yè)保險角度簡單地記住“雙十原則”就可以，即用年收入的10%購買10倍保額的保險。根據(jù)這項原則，林先生每年應追加1.8萬元保費，保險主體應該是林先生夫婦，險種應該是意外險、重大疾病險等。

三、作為證券從業(yè)人士，林先生主要投資方向是股票和基金。從長期看，基金股票是能跑贏通貨膨脹的，但其中也伴隨著巨大的風險，因此將全部身家押在證券市場上是相當危險的。今年A股市場名列全球最熊市場第八位就是明證，大環(huán)境不好，要知道變通。

林先生有兩個計劃，兒子留學和提前退休。這兩個愿望同時發(fā)生在9年后。按照目前國外留學標準，一年花費10~15萬元，我們按高標準算需要60萬元。林先生退休后，理財壽命為85歲，即在未來日子里林先生需支付35年的開支，按現(xiàn)在的標準，家庭支出需要980萬元（28萬元×35年）。當然，退休后，林先生的支出可能會減少三成，那也需要686萬元（28萬元×0.7×35年）。大致估算，屆時林先生要有746萬元才能滿足自己的愿望。

從目前情況看，林先生家庭年凈值是20萬元，投資資金130萬元，要在9年后擁有746萬元的資產(chǎn)，年投資收益率必須達到14%，如考慮通脹因素（4%），年投資收益率在18%以上。

如果林先生家庭支出回到一個正常水平，每年花費控制在15萬元以內(nèi)。我們再測算一下：林先生家庭年凈值為33萬元（48萬元-15萬元），退休支出525萬元（15萬元×35年），那么9年后要達到585萬元（525萬元+60萬元）的目標，投資年收益率要是5.6%，考慮到通脹因素（4%），年投資收益率要達到11%。

要達到上述目標，首先要徹底改變目前的收支狀況；其次，投資標的要合理配置。如教育資金是剛性需求，那么可以考慮用40萬元購買3年以上年化收益率8%的理財產(chǎn)品；目前股票投資資金降到總投資的50%以下，投資資金不超過70萬元，剩下的資金可考慮先購買銀行理財產(chǎn)品。第三建議林先生可考慮南寧商業(yè)地產(chǎn)方面的投資，其長期收益率穩(wěn)定超過10%，對高收入者是較好的投資選擇。