作者：工商銀行贛州分行 國際金融理財師 劉軍華

    無論投資風(fēng)格是進(jìn)取型、穩(wěn)健型、平衡型還是保守型的客戶，人民幣理財產(chǎn)品都將是平衡個人資產(chǎn)的法碼。大凡投資，都要遵循“雞蛋不要放在同一個籃子里”的投資分散化的原則，喜歡高風(fēng)險的投資人，搭配一些穩(wěn)健型的人民幣理財產(chǎn)品或從證券市場賣出股票或基金時，作為閑置資金的存儲工具，獲得短暫的高于活期存款4-5倍的收益；對于保守或平衡型的投資人，習(xí)慣于將錢存放在銀行。

    但近年來，高通脹率使得存款出現(xiàn)負(fù)收益，為了合理搭配資產(chǎn)，不妨購買一些票據(jù)型或信托型的理財產(chǎn)品，根據(jù)投資期限，獲得高于同期定期存款的預(yù)期收益。那么人民幣理財產(chǎn)品如何來投資呢？

    人民幣理財產(chǎn)品，是指由工商銀行自行設(shè)計并發(fā)行，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財產(chǎn)品。他的投資對象涵蓋了股票、基金、外匯、黃金、債券、石油等，并可利用金融衍生品設(shè)計出風(fēng)險、收益、流動性各不相同的品種，可滿足不同投資者的需求，加速個人資產(chǎn)的保值增值。5萬元的購買起點(diǎn)，手續(xù)簡便，既可通過網(wǎng)點(diǎn)柜臺辦理，也可通過工行個人網(wǎng)上銀行，足不出戶，輕松辦理。

    購買時，投資者應(yīng)當(dāng)仔細(xì)閱讀產(chǎn)品說明書，了解該期產(chǎn)品的投資對象、投資期限、投資風(fēng)險和投資預(yù)期收益，也可以向網(wǎng)點(diǎn)的個人客戶經(jīng)理進(jìn)行咨詢。

    自2006年，工行推出第一期“穩(wěn)得利”信托融資型理財產(chǎn)品以來，經(jīng)過近三年的發(fā)展和完善，已經(jīng)形成了相對成熟的四大系列， “穩(wěn)得利”理財產(chǎn)品、證券市場類理財產(chǎn)品、“珠聯(lián)幣合”理財產(chǎn)品和代客境外理財產(chǎn)品，這些產(chǎn)品涵蓋了高中低風(fēng)險、長中短期限的各類產(chǎn)品。2008年該行理財產(chǎn)品分別獲得了“2008年度最佳債券和貨幣市場理財產(chǎn)品獎”、 “ 2008年度最佳設(shè)計創(chuàng)新理財產(chǎn)品獎”等多個獎項(xiàng)。

    08年，在這個投資市場最壞的時代，該行的信托投資型、票據(jù)投資性、新股申購型理財產(chǎn)品都實(shí)現(xiàn)了本金的安全，且到期收益均高出同期限定期存款。即使是投資證券市場的東方之珠和基金股票雙重精選理財產(chǎn)品，其平均跌幅也遠(yuǎn)小于同期股指跌幅。自2007年10月1日至2008年9月30日，中國工商銀行面向全國個人客戶發(fā)行的理財產(chǎn)品中已到期84支，產(chǎn)品到期收益實(shí)現(xiàn)情況良好，其中，固定預(yù)期收益類的理財產(chǎn)品全部實(shí)現(xiàn)了預(yù)期收益率，均較同檔期銀行定期存款高0.5-1.2個百分點(diǎn)。

    浮動預(yù)期收益的有46支，占比55%：其中一支套餐型理財產(chǎn)品，預(yù)期綜合年收益為5%-7%，實(shí)際年收益為5.88%；一支珠聯(lián)幣合理財產(chǎn)品，預(yù)期綜合年收益為4%-20%，實(shí)際年收益為10.96%；一支投資信托融資類理財產(chǎn)品，預(yù)期年收益≥10%，實(shí)際年收益10%；其余43支新股申購型理財產(chǎn)品到期年化收益率最高132.39%，最低2.39%，收益超過10%的產(chǎn)品25支。

     面對資本市場的寒冬，工商銀行主打票據(jù)信托型理財產(chǎn)品和靈通快線超短期理財產(chǎn)品。票據(jù)信托型理財產(chǎn)品期限有16天至1年不等各種限,靈通快線超短期理財產(chǎn)品亦分為有固定期限和無固定期限之分,投資收益一般隨著期限的增加而增長。盡管預(yù)期收益將隨央行降息而下降，但在證券市場不確定的時候，票據(jù)信托型理財產(chǎn)品仍將以其穩(wěn)健的風(fēng)格成為固定期限理財產(chǎn)品市場中的主打產(chǎn)品，而靈通快線超短期理財產(chǎn)品將成為流動資金理財?shù)淖顑?yōu)選擇。

    春節(jié)即將來臨，對于資金回籠的實(shí)業(yè)投資者或是年終獎較高又尚未做長遠(yuǎn)計劃的企業(yè)中高層還是資金想從證券市場中出來喘口氣等投資者，現(xiàn)在購買“靈通快線”超短期理財產(chǎn)品都是一個好時機(jī)。

    （僅供投資者參考，并不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險自擔(dān)）