今年初楊小姐花20萬元購買了一款銀行結(jié)構(gòu)型理財產(chǎn)品，預(yù)期年化收益率可達5%以上。而8月下旬該產(chǎn)品即時收益僅為3%左右，她便打算提前贖回，不過銀行表示需交納2%手續(xù)費。楊小姐辦理了贖回，投資了半年的資金沒獲得收益，還損失了近1000元。

　　不少市民在選擇理財產(chǎn)品時只關(guān)心收益率卻忽略理財費用。業(yè)內(nèi)人士提醒投資者，選擇產(chǎn)品不僅要關(guān)注產(chǎn)品的收益、風(fēng)險、期限等基本情況，還要看這些產(chǎn)品產(chǎn)生的相關(guān)費用有多少。

　　“投資者自己也應(yīng)該謹慎，買產(chǎn)品之前盡量問清楚，合同更要仔細看。”中央財經(jīng)大學(xué)銀行研究中心主任郭田勇說。

　　據(jù)介紹，銀行理財產(chǎn)品確實存在一部分費用，大多存在于非保本浮動收益型理財產(chǎn)品中，包括銷售服務(wù)費、理財資產(chǎn)托管及保管費、管理費等等。其中，銷售服務(wù)費是支付給銷售機構(gòu)的；理財資產(chǎn)托管及保管費是支付給托管機構(gòu)的；而部分理財產(chǎn)品還將收取超過預(yù)期年投資收益率的收益，作為理財計劃管理人的產(chǎn)品管理費。

　　由于銀監(jiān)會沒有對理財產(chǎn)品的收費進行明文規(guī)定，各銀行大多根據(jù)自身成本自主定價。而各個銀行間的收費標(biāo)準也有很大差異，有些只有百分之零點幾，而有些則超過3%，彈性較大。投資者的認購資金越多，費用可能次級遞減。

　　銀率網(wǎng)的最新統(tǒng)計顯示，部分銀行發(fā)行的理財產(chǎn)品總費用達到了1%至1.5%的水平，幾乎與基金管理公司的管理費用水平相當(dāng)。一些期限較短的產(chǎn)品，年化收益在4%，刨去費用最終的收益可能還不到3%。也就是說，投資者在選擇理財產(chǎn)品的時候，不能只看產(chǎn)品的收益率，還要看它的相關(guān)費用是多少，否則選擇的高收益產(chǎn)品未必能得到“最高”的收益。

　　以某銀行發(fā)行的一款到期產(chǎn)品“慧財”人民幣點滴成金6個月期限理財產(chǎn)品為例。“慧財”分為普通個人投資者和個人VIP投資者兩種，這兩種投資者的到期年化收益率均為4.1%，即每投資1萬元收益為205元，但是這205元中包括了銀行收取的管理費用，普通個人客戶每萬元收取管理費用9元，個人VIP客戶每萬元收取5元。

　　如果普通個人客戶購買了10萬元，則最終收益為2050-90=1960元。如果個人VIP客戶購買了100萬元產(chǎn)品，則最終收益為20500-500=20000元。

　　工行金融市場部副總經(jīng)理馬續(xù)田說：“理財產(chǎn)品要投入很多成本，尤其是高端產(chǎn)品。”這些成本包括：第一，網(wǎng)點營銷的成本，包括營銷人員、網(wǎng)點費用等；第二，銀行投資人的管理成本，包括凈值估算、資金監(jiān)控等；第三，理財產(chǎn)品獨立托管成本，資金放在托管部門，大概收取萬分之二的托管費用。

　　匯豐銀行的理財產(chǎn)品負責(zé)人也談到，如果一家銀行說自己的理財產(chǎn)品沒有任何的費用，這里面可能存在信息不透明問題。“銀行做交易、資金管理一定會涉及到成本，費率應(yīng)該收在明處。”

　　“我研究過銀監(jiān)會的各種規(guī)定，沒有對理財產(chǎn)品的收費進行規(guī)定，所以各銀行都是根據(jù)自身成本自主定價。”普益財富研究員張星說，“選擇產(chǎn)品時除關(guān)注預(yù)期收益率，還應(yīng)對相關(guān)費率算筆賬。”

　　據(jù)郭田勇介紹，目前銀行銷售理財產(chǎn)品時都有詳細的說明書，上面有產(chǎn)品的收益測算，通常所公布的預(yù)期年化收益率是已經(jīng)扣除了產(chǎn)品的相關(guān)稅率以及相關(guān)費率的實際收益，市民購買前應(yīng)該先看清上述說明，避免“糊涂”投資。