●七嘴八舌
錢還能存銀行嗎
棄“存”派：陳小姐在一家私人公司做前臺(tái)接待，沒(méi)房沒(méi)車也沒(méi)什么存款，因此，在有限的資金范圍內(nèi)，讓錢快速生錢是她最犯愁的事。她想把為數(shù)不多的積蓄全用來(lái)投資，但又不知什么樣的投資適合她這樣的工薪族。
挺“存”派：“我覺(jué)得也嚇不死人，不就是一百多塊錢的事情嗎？我算是折騰怕了。”說(shuō)起“負(fù)利率”，孫小姐一副痛心疾首的樣子，她就是前兩年被“跑贏CPI”這個(gè)說(shuō)法給忽悠進(jìn)股市的。結(jié)果因?yàn)槠綍r(shí)忙，加之不太會(huì)炒股，結(jié)果虧了一兩萬(wàn)。“這錢要是放銀行最多也就縮水200多元，也不致于虧這么多。”她郁悶地說(shuō)。
中間派：“錢先放銀行看看吧，因?yàn)槲疫€是很想跑贏CPI的，但如果沒(méi)有很確定的投資方向，寧愿等等再說(shuō)。”顧女士屬于投資較謹(jǐn)慎的人，但她也表示不想放過(guò)可能會(huì)增值的投資機(jī)會(huì)，“聽(tīng)說(shuō)債基最近好像很火，我想去銀行咨詢看看是否可以買。”
要不要買房
挺買派：“負(fù)利率并非今年才有的，其實(shí)，從2005年開(kāi)始，大多數(shù)時(shí)候利率都比CPI低，是負(fù)的。”張先生說(shuō)，房?jī)r(jià)從2005年起開(kāi)始了一輪輪的飆漲，其實(shí)就是負(fù)利率的結(jié)果。只要看看2005年以來(lái)房?jī)r(jià)、股價(jià)、金價(jià)的走勢(shì)，就不難發(fā)現(xiàn)，其實(shí)還是房?jī)r(jià)漲得最高，所以長(zhǎng)期來(lái)看，在負(fù)利率時(shí)代，買房是最好的選擇。棄房派：“還想靠買房來(lái)抗通脹，是不是有點(diǎn)落伍了？”吳先生是堅(jiān)定認(rèn)為炒房時(shí)代已經(jīng)過(guò)去，現(xiàn)在堅(jiān)決不炒房的一類人。他認(rèn)為，中央抑制房?jī)r(jià)上漲的決心已定，今后將大力發(fā)展保障房，而且，最近世界各國(guó)加息聲此起彼伏，中國(guó)央行也在加息，在這個(gè)當(dāng)口買房，不是自找麻煩嗎？
中間派：劉先生認(rèn)為，如今房?jī)r(jià)已高，股市風(fēng)險(xiǎn)也很大，誰(shuí)也不知道如今樓價(jià)是否已是天花板？現(xiàn)在的實(shí)際利率還沒(méi)到令人恐慌的地步，保持原來(lái)的生活方式得了，看看政策再作決定，不能被“負(fù)利率”的字眼過(guò)分刺激了，從而進(jìn)行沒(méi)必要的投資。
●專家支招：
多種理財(cái)方案搭配
⒈低風(fēng)險(xiǎn)低收益型———存款、債券、基金
適合人群：所有人
優(yōu)點(diǎn)：風(fēng)險(xiǎn)小，收益穩(wěn)定，透明度高
風(fēng)險(xiǎn)：最低
時(shí)機(jī)：適合自己的品種最好。
存款5萬(wàn)元以內(nèi)，可選擇定活兩便存款；超過(guò)5萬(wàn)元可以選擇利率高、存取方便、利息不受影響的“通知存款”；保守的人選擇可部分支取的定期存款，利率相對(duì)高，收益穩(wěn)定。
債券國(guó)債比存款利率高，但分三年、五年等期限，變現(xiàn)不如存款容易。如果半年之內(nèi)兌付國(guó)債，不僅利息為零，還會(huì)扣除手續(xù)費(fèi)，不賺還賠。所以，如果購(gòu)買國(guó)債，一定要保證半年內(nèi)不兌付。另外，可購(gòu)買一些銀行不定期發(fā)放的企業(yè)債券和地方政府債券，風(fēng)險(xiǎn)和收益都比國(guó)債高。
基金可購(gòu)買一些債券型基金，投資期限長(zhǎng)，風(fēng)險(xiǎn)低。
⒉長(zhǎng)期保值增值型———黃金、白銀等貴金屬
適合人群：具有三五萬(wàn)元以上閑置資金的人
優(yōu)點(diǎn)：保值，增值，抗通脹，抗貶值
風(fēng)險(xiǎn)：價(jià)格波動(dòng)，與美元走勢(shì)和國(guó)際市場(chǎng)需求相關(guān)
?、掣唢L(fēng)險(xiǎn)高收益型———股票和股票型基金
適合人群：比較激進(jìn)、追求高收益的人
優(yōu)點(diǎn)：有可能滿足高收益的愿望
風(fēng)險(xiǎn)：最大
時(shí)機(jī)：價(jià)值低估，控制風(fēng)險(xiǎn)
買股票型基金要比買股票風(fēng)險(xiǎn)小得多，中青年可適當(dāng)購(gòu)買一些股票型基金。
案例：理財(cái)有技巧，如果有5萬(wàn)元讓理財(cái)專家打理，他會(huì)這樣做：存一兩萬(wàn)元一年定期，按年自動(dòng)滾存；購(gòu)買部分債券型基金和國(guó)債；適量地做一點(diǎn)基金定投。具體的配額，根據(jù)自己的情況來(lái)定，也要由每一種途徑的動(dòng)態(tài)信息來(lái)調(diào)整，這叫動(dòng)態(tài)管理。
千萬(wàn)別小看了自動(dòng)滾存，很多銀行都有此項(xiàng)業(yè)務(wù)，在存款時(shí)，別忘了主動(dòng)要求自動(dòng)滾存。滾存中產(chǎn)生的“復(fù)利”，雖然是小錢，但如果存款基數(shù)大、存款時(shí)間長(zhǎng)，這筆小錢也萬(wàn)萬(wàn)不可小覷。
多種理財(cái)方案搭配
⒈低風(fēng)險(xiǎn)低收益型———存款、債券、基金
適合人群：所有人
優(yōu)點(diǎn)：風(fēng)險(xiǎn)小，收益穩(wěn)定，透明度高
風(fēng)險(xiǎn)：最低
時(shí)機(jī)：適合自己的品種最好。
存款5萬(wàn)元以內(nèi)，可選擇定活兩便存款；超過(guò)5萬(wàn)元可以選擇利率高、存取方便、利息不受影響的“通知存款”；保守的人選擇可部分支取的定期存款，利率相對(duì)高，收益穩(wěn)定。
債券國(guó)債比存款利率高，但分三年、五年等期限，變現(xiàn)不如存款容易。如果半年之內(nèi)兌付國(guó)債，不僅利息為零，還會(huì)扣除手續(xù)費(fèi)，不賺還賠。所以，如果購(gòu)買國(guó)債，一定要保證半年內(nèi)不兌付。另外，可購(gòu)買一些銀行不定期發(fā)放的企業(yè)債券和地方政府債券，風(fēng)險(xiǎn)和收益都比國(guó)債高。
基金可購(gòu)買一些債券型基金，投資期限長(zhǎng)，風(fēng)險(xiǎn)低。
⒉長(zhǎng)期保值增值型———黃金、白銀等貴金屬
適合人群：具有三五萬(wàn)元以上閑置資金的人
優(yōu)點(diǎn)：保值，增值，抗通脹，抗貶值
風(fēng)險(xiǎn)：價(jià)格波動(dòng)，與美元走勢(shì)和國(guó)際市場(chǎng)需求相關(guān)
?、掣唢L(fēng)險(xiǎn)高收益型———股票和股票型基金
適合人群：比較激進(jìn)、追求高收益的人
優(yōu)點(diǎn)：有可能滿足高收益的愿望
風(fēng)險(xiǎn)：最大
時(shí)機(jī)：價(jià)值低估，控制風(fēng)險(xiǎn)
買股票型基金要比買股票風(fēng)險(xiǎn)小得多，中青年可適當(dāng)購(gòu)買一些股票型基金。
案例：理財(cái)有技巧，如果有5萬(wàn)元讓理財(cái)專家打理，他會(huì)這樣做：存一兩萬(wàn)元一年定期，按年自動(dòng)滾存；購(gòu)買部分債券型基金和國(guó)債；適量地做一點(diǎn)基金定投。具體的配額，根據(jù)自己的情況來(lái)定，也要由每一種途徑的動(dòng)態(tài)信息來(lái)調(diào)整，這叫動(dòng)態(tài)管理。
千萬(wàn)別小看了自動(dòng)滾存，很多銀行都有此項(xiàng)業(yè)務(wù)，在存款時(shí)，別忘了主動(dòng)要求自動(dòng)滾存。滾存中產(chǎn)生的“復(fù)利”，雖然是小錢，但如果存款基數(shù)大、存款時(shí)間長(zhǎng)，這筆小錢也萬(wàn)萬(wàn)不可小覷。
●今日主講：
黃金投資品種知多少
隨著市民對(duì)黃金認(rèn)識(shí)的加深，近年來(lái)黃金投資在清遠(yuǎn)不斷升溫。據(jù)金銀島黃金交易有限公司清遠(yuǎn)分公司分析師介紹，按照黃金投資獲利時(shí)間的長(zhǎng)短，國(guó)內(nèi)黃金產(chǎn)品可分為收藏類黃金與投資性黃金兩種，前者主要包括金幣、金飾、金條，后者主要是紙黃金、實(shí)物金、黃金期貨、黃金T+D產(chǎn)品與黃金股票。前者重在長(zhǎng)線收藏的價(jià)值，后者也需要中長(zhǎng)線操作，間或短線交易。
紙黃金：適合資金量小的投資者
“紙黃金”是一種個(gè)人憑證式黃金，投資者按銀行報(bào)價(jià)在賬面上買賣“虛擬”黃金，通過(guò)把握國(guó)際金價(jià)走勢(shì)低吸高拋，賺取黃金價(jià)格的波動(dòng)差價(jià)。投資門檻低，操作簡(jiǎn)單且不需要繳納稅金，也不存在實(shí)物存儲(chǔ)問(wèn)題，適合資金量小的投資者，目前國(guó)內(nèi)各大銀行都提供該項(xiàng)業(yè)務(wù)。不足之處在于，賬戶黃金只能看漲做多，目前不能提取實(shí)物黃金且交易手續(xù)費(fèi)較貴。
實(shí)物金：
費(fèi)用低但不方便
目前國(guó)內(nèi)實(shí)物黃金交易品種為Au99.99、Au100g兩個(gè)品種，報(bào)價(jià)方式為人民幣(元/克)，最小交易量為100克，交易手續(xù)費(fèi)較低。實(shí)物黃金有很好的抵御通脹的作用，更適合那些希望長(zhǎng)期保值、有真正提金需求的投資者。業(yè)內(nèi)人士指出，實(shí)物黃金供給不足是該領(lǐng)域的硬傷，而且炒賣實(shí)物黃金必須提取實(shí)物金，而國(guó)內(nèi)的提金地點(diǎn)十分有限，對(duì)于中小投資者來(lái)說(shuō)非常不方便。
黃金T+D:
收益大風(fēng)險(xiǎn)也大
它是以保證金的方式進(jìn)行的一種黃金現(xiàn)貨延期交收業(yè)務(wù)，買賣雙方以一定比例的保證金(合約總金額的10%)確立買賣合約，俗稱“黃金準(zhǔn)期貨”。其行情緊隨國(guó)際現(xiàn)貨黃金的走勢(shì)，可以以小博大，每天有三個(gè)時(shí)段、10個(gè)小時(shí)的交易時(shí)間，交易快捷安全，且還有一個(gè)做空機(jī)制，即在高價(jià)先賣出，在低價(jià)再買入平倉(cāng)賺取差額，手續(xù)費(fèi)也較低。該投資品種具備了黃金投資市場(chǎng)上所有投資品種的優(yōu)點(diǎn)，目前該品種成為了金交所交投最活躍的交易品種，不過(guò)引入的保證金交易形式增加收益的同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)也相應(yīng)放大。
黃金期貨：
大量跳空交投不活躍
2008年1月上海期貨交易所掛牌推出的，以實(shí)物黃金作為合約標(biāo)的物，每天開(kāi)盤(pán)時(shí)間為4小時(shí)，采用保證金(通常為合約總額的10%)制度，雙向交易的一種操作模式。交易品種為含金量不低于99.95%的金錠，主要面向有套期保值的企業(yè)和各類投機(jī)者，需要注意的是個(gè)人投資者不可以進(jìn)行實(shí)物交割。據(jù)業(yè)內(nèi)著名人士張建介紹，國(guó)內(nèi)黃金期貨緊隨國(guó)際現(xiàn)貨黃金的走勢(shì)，因交易時(shí)間短帶來(lái)了劇烈的跳空，使投資者更難于把握風(fēng)險(xiǎn)。目前國(guó)內(nèi)該品種交投并不活躍，市場(chǎng)仍顯不成熟。
金幣金條：
以長(zhǎng)期收藏為主
由于黃金價(jià)格飆升，國(guó)內(nèi)收藏市場(chǎng)的黃金品種也隨之水漲船高，各大機(jī)構(gòu)競(jìng)相發(fā)售制作精美的金條、金幣，其中的某些產(chǎn)品甚至成為了目前市場(chǎng)上升值最快的品種。金幣大都具有某種題材，從長(zhǎng)期保值功能看，金條更勝金幣一籌。業(yè)內(nèi)人士指出，金幣金條仍屬于收藏品，屬于長(zhǎng)線投資的“慢熱品”，從長(zhǎng)期的世界黃金走勢(shì)來(lái)看，保值增值的空間較大，操作也簡(jiǎn)單，可以隨時(shí)變現(xiàn)。若長(zhǎng)期持有，收益匪淺。
金飾：
無(wú)固定投資價(jià)值
金飾屬于消費(fèi)品范疇，除非是與其它珠寶共同鑲嵌制作、出自知名工藝大師之手的名家之作，否則并無(wú)固定投資價(jià)值；中國(guó)有把黃金飾品作為“傳家寶”的習(xí)俗，不過(guò)業(yè)內(nèi)人士指出，金飾品不適合作為黃金投資的手段，金飾購(gòu)買價(jià)中包含了高昂的加工費(fèi)用，而在投資者變現(xiàn)過(guò)程中只會(huì)被當(dāng)做相應(yīng)純度的黃金來(lái)對(duì)待。在所有黃金投資中，黃金飾品投資價(jià)值最低。
黃金股票：
基本面較復(fù)雜
黃金股票是股票市場(chǎng)中的板塊分類，是黃金投資的延伸產(chǎn)品。黃金股票就是黃金公司向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行的上市或不上市的股票，所以又可稱為金礦公司股票。由于買賣黃金股票不僅是投資金礦公司，而且還間接投資黃金，因此這種投資行為比單純的黃金買賣或股票買賣更為復(fù)雜。業(yè)內(nèi)人士指出，投資者不僅要關(guān)注金礦公司的經(jīng)營(yíng)狀況，還要對(duì)國(guó)際黃金市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)進(jìn)行分析，操作難度比其它股票要大。
目前黃金市場(chǎng)上投資品種種類繁多，投資者應(yīng)根據(jù)自身的需求，選擇適合自己的投資品種。陳道嫦整理
黃金投資品種知多少
隨著市民對(duì)黃金認(rèn)識(shí)的加深，近年來(lái)黃金投資在清遠(yuǎn)不斷升溫。據(jù)金銀島黃金交易有限公司清遠(yuǎn)分公司分析師介紹，按照黃金投資獲利時(shí)間的長(zhǎng)短，國(guó)內(nèi)黃金產(chǎn)品可分為收藏類黃金與投資性黃金兩種，前者主要包括金幣、金飾、金條，后者主要是紙黃金、實(shí)物金、黃金期貨、黃金T+D產(chǎn)品與黃金股票。前者重在長(zhǎng)線收藏的價(jià)值，后者也需要中長(zhǎng)線操作，間或短線交易。
紙黃金：適合資金量小的投資者
“紙黃金”是一種個(gè)人憑證式黃金，投資者按銀行報(bào)價(jià)在賬面上買賣“虛擬”黃金，通過(guò)把握國(guó)際金價(jià)走勢(shì)低吸高拋，賺取黃金價(jià)格的波動(dòng)差價(jià)。投資門檻低，操作簡(jiǎn)單且不需要繳納稅金，也不存在實(shí)物存儲(chǔ)問(wèn)題，適合資金量小的投資者，目前國(guó)內(nèi)各大銀行都提供該項(xiàng)業(yè)務(wù)。不足之處在于，賬戶黃金只能看漲做多，目前不能提取實(shí)物黃金且交易手續(xù)費(fèi)較貴。
實(shí)物金：
費(fèi)用低但不方便
目前國(guó)內(nèi)實(shí)物黃金交易品種為Au99.99、Au100g兩個(gè)品種，報(bào)價(jià)方式為人民幣(元/克)，最小交易量為100克，交易手續(xù)費(fèi)較低。實(shí)物黃金有很好的抵御通脹的作用，更適合那些希望長(zhǎng)期保值、有真正提金需求的投資者。業(yè)內(nèi)人士指出，實(shí)物黃金供給不足是該領(lǐng)域的硬傷，而且炒賣實(shí)物黃金必須提取實(shí)物金，而國(guó)內(nèi)的提金地點(diǎn)十分有限，對(duì)于中小投資者來(lái)說(shuō)非常不方便。
黃金T+D:
收益大風(fēng)險(xiǎn)也大
它是以保證金的方式進(jìn)行的一種黃金現(xiàn)貨延期交收業(yè)務(wù)，買賣雙方以一定比例的保證金(合約總金額的10%)確立買賣合約，俗稱“黃金準(zhǔn)期貨”。其行情緊隨國(guó)際現(xiàn)貨黃金的走勢(shì)，可以以小博大，每天有三個(gè)時(shí)段、10個(gè)小時(shí)的交易時(shí)間，交易快捷安全，且還有一個(gè)做空機(jī)制，即在高價(jià)先賣出，在低價(jià)再買入平倉(cāng)賺取差額，手續(xù)費(fèi)也較低。該投資品種具備了黃金投資市場(chǎng)上所有投資品種的優(yōu)點(diǎn)，目前該品種成為了金交所交投最活躍的交易品種，不過(guò)引入的保證金交易形式增加收益的同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)也相應(yīng)放大。
黃金期貨：
大量跳空交投不活躍
2008年1月上海期貨交易所掛牌推出的，以實(shí)物黃金作為合約標(biāo)的物，每天開(kāi)盤(pán)時(shí)間為4小時(shí)，采用保證金(通常為合約總額的10%)制度，雙向交易的一種操作模式。交易品種為含金量不低于99.95%的金錠，主要面向有套期保值的企業(yè)和各類投機(jī)者，需要注意的是個(gè)人投資者不可以進(jìn)行實(shí)物交割。據(jù)業(yè)內(nèi)著名人士張建介紹，國(guó)內(nèi)黃金期貨緊隨國(guó)際現(xiàn)貨黃金的走勢(shì)，因交易時(shí)間短帶來(lái)了劇烈的跳空，使投資者更難于把握風(fēng)險(xiǎn)。目前國(guó)內(nèi)該品種交投并不活躍，市場(chǎng)仍顯不成熟。
金幣金條：
以長(zhǎng)期收藏為主
由于黃金價(jià)格飆升，國(guó)內(nèi)收藏市場(chǎng)的黃金品種也隨之水漲船高，各大機(jī)構(gòu)競(jìng)相發(fā)售制作精美的金條、金幣，其中的某些產(chǎn)品甚至成為了目前市場(chǎng)上升值最快的品種。金幣大都具有某種題材，從長(zhǎng)期保值功能看，金條更勝金幣一籌。業(yè)內(nèi)人士指出，金幣金條仍屬于收藏品，屬于長(zhǎng)線投資的“慢熱品”，從長(zhǎng)期的世界黃金走勢(shì)來(lái)看，保值增值的空間較大，操作也簡(jiǎn)單，可以隨時(shí)變現(xiàn)。若長(zhǎng)期持有，收益匪淺。
金飾：
無(wú)固定投資價(jià)值
金飾屬于消費(fèi)品范疇，除非是與其它珠寶共同鑲嵌制作、出自知名工藝大師之手的名家之作，否則并無(wú)固定投資價(jià)值；中國(guó)有把黃金飾品作為“傳家寶”的習(xí)俗，不過(guò)業(yè)內(nèi)人士指出，金飾品不適合作為黃金投資的手段，金飾購(gòu)買價(jià)中包含了高昂的加工費(fèi)用，而在投資者變現(xiàn)過(guò)程中只會(huì)被當(dāng)做相應(yīng)純度的黃金來(lái)對(duì)待。在所有黃金投資中，黃金飾品投資價(jià)值最低。
黃金股票：
基本面較復(fù)雜
黃金股票是股票市場(chǎng)中的板塊分類，是黃金投資的延伸產(chǎn)品。黃金股票就是黃金公司向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行的上市或不上市的股票，所以又可稱為金礦公司股票。由于買賣黃金股票不僅是投資金礦公司，而且還間接投資黃金，因此這種投資行為比單純的黃金買賣或股票買賣更為復(fù)雜。業(yè)內(nèi)人士指出，投資者不僅要關(guān)注金礦公司的經(jīng)營(yíng)狀況，還要對(duì)國(guó)際黃金市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)進(jìn)行分析，操作難度比其它股票要大。
目前黃金市場(chǎng)上投資品種種類繁多，投資者應(yīng)根據(jù)自身的需求，選擇適合自己的投資品種。陳道嫦整理
