擾攘逾二十個(gè)月的中國太平洋保險(xiǎn)H股上市,正當(dāng)上市準(zhǔn)備工作進(jìn)入最后階段時(shí),卻卡在中國證監(jiān)會(huì)手里。消息人士表示,中證監(jiān)雖然受理太保來港上市申請(qǐng),但卻遲遲未發(fā)出正式批文,倘若太保在二周內(nèi)仍未取得有關(guān)批文,預(yù)期于圣誕節(jié)前掛牌的機(jī)會(huì)率僅得三至四成,隨時(shí)要延至明年一月方可成事。

　　正進(jìn)行路演及招股的民生銀行(1988)來勢洶洶,消息人士表示,全球最大型對(duì)沖基金Och-Ziff已斥資逾二億美元(十五億六千萬港元)入飛,令其國際配售錄得逾一百八十億美元(一千四百零四億港元)的認(rèn)購,超額逾四倍。市場憧憬下一只內(nèi)地金融股太保將于下月接力,屆時(shí)再掀起另一輪新股熱潮。

　　原定目標(biāo)本月上市聆訊

　　不過,市場對(duì)太保年底前來港上市的愿望將隨時(shí)落空。消息人士指出,太保原先目標(biāo)是本月中進(jìn)行港交所(388)上市聆訊,惟遲遲未獲得中證監(jiān)最后批文,令其上市進(jìn)展處于膠著狀態(tài),除非本月底前取得有關(guān)批文,否則勢無法在下月如期上市,皆因臨近圣誕假期,基金都開始陸續(xù)放假,故本月底將是最后限期,否則只好延至明年一月進(jìn)行。

　　消息人士估計(jì),太保至今仍未獲得中證監(jiān)任何消息,估計(jì)延至明年掛牌機(jī)會(huì)有六至七成;相反,如期在圣誕節(jié)前掛牌機(jī)會(huì)僅得三至四成,惟集團(tuán)并沒有停止引入基礎(chǔ)投資者的磋商,并擬把集資金額由原來的三十億至三十五億美元(二百三十四億至二百七十三億港元),加碼至四十億美元(三百一十二億港元),用作補(bǔ)充資本金。

　　太保計(jì)劃發(fā)行最多十億股H股,招股價(jià)不低于二十三元五角二分人民幣,上月底已獲中證監(jiān)受理來港上市申請(qǐng),按正常程序要取得中證監(jiān)正式批文后,才可展開上市聆訊,「過關(guān)」后方可展開初步推介及路演。該股原計(jì)劃去年首季來港上市,惟因其A股當(dāng)時(shí)持續(xù)「潛水」,令H股發(fā)行無法進(jìn)行;加上遇上新股冷鋒,導(dǎo)致上市計(jì)劃拖延逾二十個(gè)月仍未成事。

　　大型對(duì)沖基金入飛民行

　　另一邊廂,民行全球發(fā)售進(jìn)行得如火如荼,繼全球著名對(duì)沖基金老虎基金斥資五千萬美元(三億九千萬港元)認(rèn)購后,另一家大型對(duì)沖基金Och-Ziff亦斥逾十五億六千萬元的資金入飛,令該行路演展開一周以來,已接獲機(jī)構(gòu)投資者逾一千四百零四億元的認(rèn)購金額,相當(dāng)于其國際配售超額逾四倍。

　　民行上周五已獲恒地(012)主席李兆基及馬來西亞丹斯里拿督蔡傌友分別斥資一億及五千萬美元入飛;而公開發(fā)售部分孖展今天繼續(xù),截至上周五已派出逾三十萬份黃表及白表,并準(zhǔn)備有需要時(shí)加印。

　　至于趕及年底來港掛牌的全球最大氧化鋁生產(chǎn)商俄羅斯鋁業(yè),外國報(bào)章引述消息指出,其與多家外資銀行簽訂涉資共七十四億美元(五百七十七億二千萬港元)的債務(wù)重組協(xié)議已接近完成,為上市掃除最大障礙,俄鋁最快將于本周正式公布有關(guān)債務(wù)重組協(xié)議細(xì)則。

　　報(bào)道指出,債權(quán)人均同意有關(guān)債務(wù)重組的條件及細(xì)則,并讓俄鋁先在七年內(nèi)償還一百六十億美元的債務(wù),但又指俄鋁最快本周四進(jìn)行港交所上市聆訊,較原來的本月二十六日提前一周,一旦「過關(guān)」后隨即在月底展開初步推介。

　　俄鋁計(jì)劃來港發(fā)售一成股份,集資三十億美元(二百三十四億港元)用作減債,下一步將在泛歐巴黎證券交易所作第二上市。